Статьи. StockSharp

S#.Designer. Скачивание данных и тестирование на истории. Видео 2.

2016-09-07T13:12:56Z

Colocation преодолевает скорость света. 3 часть

2015-07-11T13:07:28Z

Colocation обеспечивает лучшее решение для высокоскоростных приложений Мы показали, что механизм центрального компьютера может быть заменен на функционально идентичный механизм с использованием группы компьютеров, размещенных с серверами биржи. Парадоксально, но в целях достижения эквивалентного результата мы должны были использовать абсурдные на первый взгляд генераторы искусственных задержек, что тормозило передачу информации от каждого сервера к компьютеру на задержку равную задержке полного круга между сервером и центральным компьютером – d (плюс дополнительная задержка сервера в общем механизме, совмещенных групп). Для большинства алгоритмов "центрального компьютера" удаление генераторов задержки в похожем сценарии позволит дизайнерам разработать алгоритм распределения, который не только соответствует, но гораздо лучше, чем алгоритм "центрального компьютера". Природа и значение улучшения будет зависеть от алгоритма и его функции. В большинстве случаев, алгоритм "центрального компьютера" придется переписать с нуля, чтобы воспользоваться преимуществом предвидения на местном рынке. (Однако, в некоторых случаях, улучшение невозможно. Рассмотрим это на примере неких ежечасных "слепых" аукционов. В таком случае, использование одного центрального компьютера будет оптимальным. То есть более экономичным, чем в группе совмещенных компьютеров.). Вспомним наш пример "Нью-Йорк-Лондон" из предыдущего раздела. Что было бы, если бы замедлили передачу информации в дата-центре Нью-Йоркской биржи с коэффициентом 10 000 (с типичных двух микросекунд до 20 миллисекунд). Ни один уважающий себя высокочастотный трейдер не станет мириться с таким положением вещей. Удаление генератора задержки позволило бы размещенным компьютерам "заглянуть в будущее на локальных рынках" по сравнению с тем, что видит центральный компьютер. Это позволило бы развить значительное превосходство торговой стратегии. Фирмы, занимающиеся высокочастотной торговлей готовы платить миллионы долларов в месяц, чтобы увидеть 20 мс. в будущем. Другими словами, если компьютер находится в середине между финансовыми биржами, то это лучший способ приблизиться к скорости света, а с помощью компьютеров, размещенным в дата-центрах разных бирж можно "преодолеть скорость света" - откуда и название этой статьи. Но даже и без каких-либо дополнительных усовершенствований, стратегии на механизме совмещенных групп должны быть развернуты только в N финансовых центрах по всему миру, а не n⋅ (N-1) / 2 "серединных торговых точек", показанные в статье Nature. Наконец, самая хорошая новость: нам никогда не понадобятся страшные "корабли для высокоскоростной торговли"!

Вариант полноценного Colocation решения может эмулировать любое другое решение Мы показали, что механизм "центрального компьютера" может быть всегда заменен на функционально эквивалентный механизм или более эффективный, при использовании группы компьютеров, размещенных в дата-центрах бирж. Один вопрос, который остается: может ли быть улучшено данное решение? Можем ли мы, добавив несколько дополнительных компьютеров в середине и/или удалив некоторые из размещенных компьютеров, получить любое лучшее решение, чем то, которое может быть реализовано с помощью механизма "совмещенных групп"? Ответ: - нет. Полная группа N компьютеров совместного размещения с серверами N обеспечивает оптимальную конфигурацию, которая не может быть улучшена. Для того, чтобы заявить об этом официально, мы определяем новый термин: "агрегирующая конструкция". Агрегирующая конструкция - это группа компьютеров, работающих под распределенным алгоритмом, включая каналы коммуникации между членами группы и все входные и выходные каналы связи с внешним миром (состоящая из "серверов"). В отличие от одного компьютера под управлением алгоритма, спецификация агрегирующей конструкции должна включать сведения, касающиеся пространственных расположений входов и выходов, а также компьютеров-членов, и задержки ограничений на связи между этими местами. Агрегирующая конструкция более официальный термин для того, что мы называли "черный ящик" в предыдущих разделах. Данные N серверов, полноценного colocation решения агрегирующей конструкции – это объединение N компьютеров, совмещенных с соответствующими им серверами. В заключении, чтобы продолжить наше доказательство, нам нужно будет провести операцию по "объединению" компьютеров. Если C1 и C2 два отдельных, совмещенных компьютера под управлением алгоритма A1 и A2, соответственно, то C1^C2 обозначает компьютер, на котором запущены те же алгоритмы и используются в сочетании входящих/исходящих каналов обоих компьютеров как входящих / исходящих каналов одного объединенного компьютера, соответственно (см. рисунок - "Операция по созданию объединенного компьютера C1 ^ C2"). Операция соединения является чисто косметической. Два алгоритма работают независимо друг от друга на объединённом компьютере и сохраняют все их свойства (например, смещение времени, входные задержки и т.д.). Сообщения, полученные и отправленные от двух алгоритмов, также остаются прежними. Операция по объединению позволяет рассматривать два размещенных компьютера, как один компьютер, который функционально эквивалентен обоим, будучи объединенными. От перестановки компьютеров суть операционного объединяющего компьютера не изменится. (В соответствии с правилами commutative и associative.).

Теперь мы готовы сформулировать и доказать основной результат. Следствие 1. Любое объединение компьютеров, подключенных к нескольким серверам, может быть повторно реализовано с использованием полноценного colocation решения агрегирующей конструкции таким образом, что поведение агрегирующей конструкции (как зафиксировано серверами) неотличимо от исходной совокупности. Для доказательства используем метод математической индукции (mathematical induction ) по числу K компьютеров совокупности, которые не совмещены ни с одним из серверов. Очевидно, что вывод верен для К = 0. Здесь каждый компьютер агрегирующей конструкции находится в colocation связке с одним из серверов. Для того, чтобы сформировать эквивалент полноценного colocation решения агрегирующей конструкции, мы добавляем компьютеры, не совершающие никаких действий, к серверам, у которых нет подключенных компьютеров, и мы заменяем все компьютеры, находящиеся в colocation связке с данным сервером на их Joined версию (см. рисунок выше), чтобы обеспечить единый объединенный объект на каждый сервер. Предположим теперь, что следствие верно для некоторого K ≥ 0. Рассмотрим агрегирующую конструкцию D* подключённую к N-серверам (X1, ..., Xn), так чтобы K+1 компьютеров, которые не находятся в colocation связке ни с одним из серверов. Мы начинаем с нормализации D*: добавляем компьютеры, не совершающие никаких действий, к серверам, у которых не было подключенных компьютеров D*, и мы заменяем все агрегирующие конструкции, находящиеся в colocation связке с данным сервером на Joined версию (см. рисунок выше), чтобы обеспечить единый объединенный объект на каждый сервер. Это не меняет количество, не находящихся в colocation связке компьютеров D* или поведение агрегирующей конструкции. Отныне, мы предполагаем, что Di является одним из компьютеров D*, находящийся в colocation связи с сервером Xi для i = 1, ..., N. и что компьютеры DN+1, ..., DN+K+1, не находятся в colocation связи ни с одним из серверов. Таким образом, мы предполагаем, что объект DN+K+1 не связан напрямую с любым сервером Xi. Если он был подключен непосредственно к Xi, мы всегда можем поручить компьютерам, находящимся в Colocation связке c Di стать сквозным посредником между Xi и DN+K+1. Рассмотрим теперь все D1, …, DN+K компьютеры, как "серверы" в теореме 1. Пусть C = DN+K+1 будет центральным компьютером связующим с "серверами" D1, …, DN+K. По теореме 1, мы можем построить функционально идентичную систему, которая заменяет C на N+K компьютеров Xi, размещенным с соответствующими компьютерами Di. Наконец, определим новую агрегирующую конструкцию E* работающую на компьютерах E1, …, EN+K, где мы устанавливаем Ei = Ci ^ Di.. Очевидно, что агрегирующую конструкции E* - это эквивалент D* (когда под присмотром серверов Xi), но имеет только К участников, которые не находятся в colocation связи ни с одним из серверов. Таким образом, по методу индукции, E* является эквивалентом полноценного colocation решения агрегирующей конструкции. Это завершает (предыдущий) шаг и доказывает следствие. Примечание: Доказательство данного следствия может рассматриваться как предоставление метода, который позволяет удалить один за одним в любой последовательности не связанные colocation связью участников совокупности D* без изменения функциональности агрегирующей конструкции (как это зафиксировано серверами).

Colocation предоставляет оптимальное решение Рассуждая об "оптимальности" мы можем только предположить, что пользователь имеет в виду измеримую меру полезности, которую можно будет применить к любой совокупности агрегирующих конструкций с определенным набором серверов. Мы предполагаем, что функция "полезности" может базироваться только на данных, полученных с серверов. (Например, можно было бы оценить торговую стратегию по ее средним дневным результатам на основе некоторого эталона, используя исторические исходные данные, собранные серверами). Теперь мы можем перефразировать Следствие 1 и констатировать, что: Следствие 2. Полноценное colocation решение агрегирующей конструкции является оптимальным вариантом для HFT арбитражеров. Другими словами, нераспределенный алгоритм может обойти другие алгоритмы, используя агрегирующую конструкцию и colocation связку с серверами бирж. Примечание: в итоге, в высшей степени важно учитывать нашу ненавязчивую позицию в определение того, что является "лучшими" средствами. Независимо от того, как вы оцениваете работу вашего алгоритма (например, желаете ли вы заработать или потерять больше денег), вы не можете обогнать распределённый вариант описанный выше. В качестве примера: Не начинайте интервенцию йены, если не находитесь в Токио (а также если не находитесь в Лондоне, если на то пошло)!

Реверсивные роли – распределенные биржи преодолевают скорость света До сих пор мы рассматривали теорему 1 в сценариях, состоящих из торгового компьютера, подключенного к серверам нескольких бирж, потому что это схема укладывается в сценарий "серединной точки" из статьи журнала Nature. Теперь мы переформулируем теорему 1, поменяв местами роли бирж и финансовых центров. Традиционные биржи располагают центральным matching (мэтчинг/матчинг) движком для компьютеров клиентов HFT, размещенным в одном центре обработки данных. Удаленные клиенты могут находиться по всему миру, используя компьютеры, расположенные в точке доступа дата-центров (либо самой биржи, либо сторонних компаний), которые предлагают безопасное, надежное и естественно с малой задержкой подключение к центральной системе (ядру биржи). Рассмотрим теперь мэтчинговый движкок бирж как “центральный компьютер” и точку доступа в дата-центры, как "серверы", приведенные в теореме 1. Используя эту хитрость, теорема 1 может быть сформулирована следующим образом: Следствие 3. Любой центральный мэтчинговый движок биржи подключенный к N ≥ 1 точки доступа дата центров может быть воспроизведен с использованием группы N соединенных между собой мэтчинговых движков, которые находятся в соответствующих дата-центрах таким образом, что поведение новой реализации (как зафиксировано в дата-центрах) ничем не отличается от оригинального решения на одном мэтчинговом движке. В результате, следствия 1 и 2, могут быть преобразованы таким же образом. В частности архитектура биржи, которая использует полноценное colocation решение агрегирующей конструкции мэтчинговых движков (один мэтчинговый движок на каждую точку доступа дата центра) является оптимальной!

Кейс для распределенных бирж Очевидно, что участники, торгующие HFT алгоритмы, давно выяснили преимущества colocation, когда торгуют арбитраж AAPL между различными серверами бирж Нью-Джерси, или когда торгуют арбитраж E-Mini на CME в Aurora, IL versus SPY, Arca в Secaucus NJ. Так почему же биржи упорно используют центральные мэтчинговые движки? Основной причиной является производительность и прибыль биржи. По сравнению с одним центральным биржевым компьютером, распределенная биржевая архитектура добавляет проблем с точки зрения дизайна и сложности устройства, увеличивает задержки сделки, а также дополнительные затраты на инфраструктуру. Эти эффекты могут ощутить на своем опыте все клиенты биржи, даже те, которые не участвуют в арбитражных операциях и рады торговать в одном месте совместного размещения с простым, быстрым и относительно недорогим центральным мэтчинговым движком. Распределенная архитектура биржи также будет способствовать снижению (или сведет на нет) необходимость арбитража, что в результате снизит огромные объемы торговли арбитражеров, которые приносят пользу бирже. На фондовом рынке США, торговля географически сосредоточена в одном месте. Начиная с NYSE и Nasdaq, практически все фондовые торги в США осуществляются на серверах в Нью-Джерси, которые находятся в нескольких десятках километров друг от друга. Несмотря на то что (благодаря 1998 SEC Regulation ATS) одна и та же акция может торговаться на нескольких биржах, каждая биржа, как правило, имеет только один мэтчинговый движок для данного эмитента. Несмотря на все это еще можно было утверждать, что, в целом, американский рынок акций использует распределенную мэтчинговую архитектуру:

Акции биржи и ATS (альтернативные торговые системы) требуют отправки заявок на разные площадки, чтобы получить лучшую цену (благодаря 2007 SEC регулирования NMS).
Распределители для умных заявок расположенные в точках доступа отправляют заявку на ту биржу, где заявка имеет наибольшие шансы пройти по лучшей цене.
Брокер/банк, выполняющие внутренние внебиржевые сделки и "дарк пулы" можно рассматривать как расширение основного мэтчингового механизма биржи. Конечно, дьявол кроется в деталях и если посмотреть внимательно, то существующая биржевая архитектура Фондового рынка США (если рассматривать в совокупности как единый механизм) является чудовищно сложной и неэффективной. Компьютеры HFT трейдеров, имеющие colocation связку с несколькими ближайшими биржами процветают, торгуя арбитраж и другие интеллектуальные методы, эксплуатирования неэффективностей. На рынках акций, опционов и фьючерсов, в силу исторических причин, восходящих к торговле фьючерсами на кукурузу или пшеницу, большинство американских фондовых фьючерсов и опционов торгуются в Чикаго (на CME и CBOE, соответственно). Здесь логично было бы просто переместить мэтчинговые движки CME и CBOE в Нью-Джерси. Но это вряд ли произойдет, учитывая, что пока еще нет конкурентного давления на биржи Чикаго, которое мотивировало бы их на этот шаг. Высокочастотные трейдеры этому только рады и конкурируют друг с другом, чтобы построить лучше дешевле, быстрее, распределенные арбитражные стратегии (используя Spread Networks tunnel и its true-speed-of-light successors[9]).

Поистине распределенная архитектура биржи Наконец, давайте зададим обратный вопрос: почему и где были бы полезны распределенные биржевые серверы мэтчинга заявок для конкретного инструмента в отдалении от самих бирж? Первый ответ в том, что распределение биржевых серверов в пространстве было бы полезно, если клиенты были бы географически "рассредоточены" и не желали заказывать colocation своих торговых компьютеров с центральным мэтчинговым движком биржи. До сих пор, единственная область, где распределенная биржевая архитектура нашла свое применение - это торговля на рынке Forex. Например, когда вы торгуете USD (доллар США) против JPY (Японская иены), необходима локальная информация о состоянии экономики каждой из двух далеко расположенных стран. Кроме того, есть политические аргументы против торговли своей валютой с помощью мэтчинговых движков далеко за рубежом. Когда впервые была представлена электронная заявка на спот рынке Forex, что впервые произошло в 1990-х годах, были первоначально две USD/JPY биржи: Reuters (в Лондоне) и Майнекс (в Токио). Лондон - Токио задержки в те дни были порядка 300 мс, которые легко заметны невооруженным глазом. Также, были политические причины против торговли свей валютой на зарубежных площадках. Когда мне была поставлена задача разработки новой глобальной биржи EBS Forex exchange, я выбрал распределенную архитектуру с тремя синхронизированными мэтчинговыми движками - в Лондоне, Нью-Йорке и Токио[10]. Это при условии отличной производительности во всех трех регионах и удовлетворении требований мировых банков. В 1996, EBS вошла в состав Minex, став доминирующей мировой USD/JPY площадкой на межбанковском электронном рынке - позиция, которую она занимает и по сей день. (Хотелось бы мне в то время обладать информацией из этой статьи, иметь представление о данной работе, когда пытался убедить своих коллег поверить в распределенную архитектуру бирж... но, в конце концов, мы использовали наше шестое чувство -, - и оказались правы) Другой пример распределенной Forex площадки является Fastmatch, которая также имеет три мэтчинговых движка: в Лондоне, Нью-Йорке и Токио. Ее архитектура значительно отличается от EBS, однако, заявки распространяются не прозрачным способом и мэтчинг осуществляется по трем регионам.

Литература по данной тематике Чтобы узнать больше о чудесах распределенных торговых систем, исследуйте ссылки [11] и [12] .

Благодарности автора Я благодарю Michael Merold, Schalk Steyn, Alec Schmidt, Mark Reece, Wlodek Stankiewicz, Ewa Howorka, и всех, кто предоставили полезные комментарии по первоначальному проекту этого документа.

Ссылки

Mark Buchanan, Physics in finance: Trading at the speed of light, Nature, Feb 11, 2015.
1. 1. Wissner-Gross and C. E. Freer, Relativistic statistical arbitrage, Physical Review E 82, Nov 5, 2010.
World Federation of Exchanges, WFE 2009 Annual report and statistics, Dec 2009.
Stock Trades at the Speed of Light, PhysicsCentral, Nov 11, 2010.
Eric Garcia, Physicist says it is possible to use ships to facilitate high-frequency trading, MarketWatch, Feb 19, 2015.
1. Rohan, Dark pool and HFT: It is possible to use ships for high-frequency trading, International Business Times, Feb 19, 2015.
Timothy B. Murray, HFT’s Oceanic Moment, WatersTechnology, Mar 11, 2015.
1. Rohan, Dark pool and HFT: BoE says high-speed trading helps markets, International Business Times, Feb 24, 2015.
Scott Patterson, High-Speed Stock Traders Turn to Laser Beams, Wall Street Journal, Feb 11, 2014.
Michael Togher, Michael F. Dunne, Richard Hartheimer, Credit management for electronic brokerage system, U.S. Patent No. 5,375,055, issued Dec 20, 1994, assigned to EBS.
Edward R. Howorka, Andrew P. Foray, Architecture for anonymous trading system, U.S. Patent No. 7,184,982, issued Feb 27, 2007, assigned to EBS.
Edward R. Howorka, Method and apparatus for enhancing market data feed using proprietary order flow, U.S. Patent No. 8,296,217, issued Oct 23, 2012, assigned to MarketFactory.
Edward Howorka, In brief, colocation beats the speed of light, The Trading Mesh, Apr 9, 2015.

Ссылка на первоисточник данной статьи Перевод: Николай Флёров

Colocation преодолевает скорость света. 2 часть

2015-07-06T00:08:22Z

Перейти к части 1

В данной части мы подробно рассмотрим арбитражные механизмы на базе центрального компьютера и механизмы с применением Colocation. А также разберем конкретный алгоритм арбитражной стратегии в действии.

Механизм с применением центрального компьютера Во-первых, давайте определимся с формально базовым "механизмом централизованного компьютера". Обратите внимание, что это гораздо более распространённое решение, чем сценарии "средней точки", рассматриваемой в статье Бьюкенена. Рассмотрим N серверов X1, ..., Xn и центральный компьютер С может располагаться где угодно в мире на нем работает алгоритм А (например, торговая стратегия). С подключением ко всем серверам - он получает входные сигналы от респондентов и дает обратную связь каждому из них. Мы считаем, что этот механизм напоминает "черный ящик", где входные и выходные данные могут быть отслежены и проанализированы наблюдателями, расположенными на серверах N. См. картинку "Механизм с применением центрального компьютера".

На центральном компьютере С, и каждом из серверов N настроены часы, синхронизированные с временем UTC (UTC time). (Современные технологии, обеспечивающие средства для синхронизации часов в течение малой доли микросекунды). Пусть di обозначают задержки передачи между C и сервером Xi. Пусть di,j обозначим задержки между Xi и Xj. Эти задержки предполагаются постоянными и не меняются от сообщения к сообщению. Мы предполагаем, что задержки в сети удовлетворяет свойствам метрики (metric), в частности: di,j = dj,i (симметрия) and di,j ≤ di + dj (аксиома треугольника). Для того, чтобы осуществить видоизменение нашего "черного ящика" (с центрального компьютера к эквивалентной группе компьютеров, размещенных в дата-центрах бирж), мы должны сделать некоторые дополнительные предположения:

После настройки, алгоритм А реагирует только на текущее время и сообщения, полученные от серверов Xj. (Конечно, алгоритм А может использовать также память о прошлых событиях в принятии своих решений.).
Каждый из N серверов отправляет зафиксированные во времени потоки данных с определенной степенью детализации времени. Это означает, что принимающий получает периодические синхронизированные сигналы от каждого сервера, которые характеризуют и "закрывают" каждый интервал времени - будь то миллисекунды или микросекунды. Алгоритм управляет этими сигналами. (Например, сообщение, полученное в момент времени t по алгоритму А, может быть использовано данным алгоритмом только после того, как все синхронизированные во времени сигналы с временными метками, полученными от всех серверов Xi по шкале времени больше или равны t – di . Данная ситуация не является препятствием в случае, если она будет учтена в сценарии центрального компьютера. Это главное требование для достижения эквивалентности наших "черных ящиков", несмотря на любое время или неустойчивость задержки.
Выходное значение алгоритма А состоит из сообщений, отправленных серверам. Все сообщения с временными метками, по местному времени алгоритма А. Данное сообщение может содержать любую информацию, в том числе внутренние отчеты о состоянии, относящиеся к текущим или к прошлым событиям.

Механизм совмещенных групп Здесь мы представляем механизм, который будет дублировать поведение механизма центрального компьютера с использованием N компьютеров C1, ..., CN совместного размещения (colocation) с соответствующими серверами бирж X1, ..., XN. Как и в предыдущем случае, мы считаем, что этот механизм как "черный ящик", где входные и выходные данные могут фиксироваться и синхронизироваться наблюдателями, расположенными на N серверах. См. рисунок "Механизм совмещенных групп".

Для простоты, задержка передачи данных между компьютером Ci и размещенным Server Xi принимается равной нулю. Задержка передачи данных между Ci и Xj берется di,j - такой же, как задержка между Xi и Xj. На каждой компьютере Ci работает алгоритм Ai, который является модифицированной копией алгоритма A, работающем на центральном компьютере C, описанным в предыдущем разделе. Отличия модифицированной версии:

Время, используемое алгоритмом Ai, устанавливается с запозданием на величину di, то есть, он показывает время UTC – di вместо UTC. Например, когда алгоритм A решает прекратить торговлю на время UTC t, Ai то он прекратит торговлю в момент UTC t + di. (Данное изменение удобнее воспринимать, как модификацию алгоритма Ai, нежели как изменение хода часов на Ci).
Каждый алгоритм Ajj принимает сообщения со всех N серверов. В частности, сообщения от сервера Xi, которые будут направлены в исходный центральный алгоритм A реплицируются и рассылаются по всем алгоритмам Аj.Репликация сообщений может быть выполнена в аппаратных средствах или в программном обеспечение компьютера Ci, находящемся в связке с Xi.
Искусственная задержка di + dj – di,j вводится для всех сообщений, поступивших на Aj от сервера Xi. Задержки сообщений могут быть реализованы либо в аппаратных средствах, либо в программном обеспечении, работающем на Cj. (Данный генератор задержки удобнее воспринимать, как модификацию алгоритма Aj.). Обратите внимание, что, когда i = j, то задержка равна i + di – di,i = 2⋅di. То есть, задержка для всех сообщений, отправляемых сервером Xi в расположенный по соседству компьютер равна Ci это 2⋅di.
Алгоритм Ai посылает свое сообщение с выходными данными только в Xi сервер, находящийся в colocation связке. Когда оригинальный алгоритм будет отправлять сообщение на другой сервер Xj, Ai бездействует \ - вместо этого, алгоритм Aj , находящийся в связке с Xj, посылает идентичное сообщение именно в нужное время. Aj может зафиксировать это событие в логе, тем не менее, будет действовать так, как было описано ранее.

Механизмы "центрального компьютера" и "совмещенных групп" эквивалентны Чтобы убедиться, что механизм "совмещенных групп" работает так же, как механизм "центрального компьютера", нужно удостовериться, что отосланные входные данные приводят к тем же выходным данным, полученным серверами в одно и то же самое время, обоими механизмами "черных ящиков". Очевидно, что для любого j, алгоритм Aj принимает одно и то же сообщение с входными данными, которое будет получено алгоритмом A, но Aj принимает их после задержки dj по отношению к времени, использующимся в алгоритме А. Именно во время t, алгоритм А получит сообщение от сервера Xi, которое было отправлено в момент времени t – di. Это же сообщение посылается от Xi к Aj с применением генератора искусственной задержки (di + dj – di,j), а затем через линию передачи, которая имеет задержку di,j. Таким образом, поступление данных на Aj происходит в момент времени (t – di) + (di + dj – di,j) + di,j = t + dj. Задержка di устраняется путем установки времени Aj назад на величину dj. Это означает, что при времени UTC t + dj, все выходные данные Aj (в том числе и время) идентичны выходным данным из A в UTC времени t. Таким образом, Aj делает одни и те же решения в момент t + dj, как и A в момент времени t. Хотя решения, принятые алгоритмом Aj сделаны с задержкой dj, ее выходные данные доставляются мгновенно на сервер Xj (без задержки dj, которые были потеряны при отправке выходных данных с алгоритма A на Xj), что означает, что обе временные метки, поставленные алгоритмом Aj и время доставки сообщений, отслеживаемые Xj, идентичны тем, которые получены алгоритмом А. Это доказывает теорему 1.

Пример: Чтобы получить некоторое представление о том, как хитро работает механизм совмещенных групп, мы будем использовать пример из статьи журнала Nature. Мы начинаем с одного компьютера - "срединной точки" C, расположенном в геодезическом центре между серверами двух финансовых центров X1 и X2 (Нью-Йорка и Лондона) и представим торговлю EUR / USD на спот рынке Forex). См. рисунок "Механизм с применением центрального компьютера". Используя простые обозначения, d = d1,2 (около 20 миллисекунд со скоростью света) и h = d1 = d2 = d/2, и, вооружившись базовым методом, изложенным выше, мы сформируем простой функционально эквивалентный механизм, состоящий из пары компьютеров, размещенных в дата-центрах двух бирж, показанных на рисунке "Механизм пары компьютеров, находящихся в Colocation связке с разными биржами".

Далее мы покажем конкретный алгоритм арбитражной стратегии в действии, прослеживая его шаг за шагом в обоих сценариях. Наш алгоритм арбитражной стратегии "серединной точки" выглядит следующим образом: если цена Ask, с одной стороны (например, X1) точно меньше, чем цена Bid на другой стороне (X2), тогда отправляем лимитную заявку на покупку типа FOK (fill-or-kill) на сторону X1 и аналогичную лимитную заявку на продажу на сторону X2. Если оба ордера успешно заполнены, мы добились своего и сделали прибыль. В противном случае (если, скажем, продать на X2 не удалось) - мы отступаем, ликвидируя свою позицию, используя рыночную заявку. Она отправляется на биржу, которая предлагает лучшую цену Bid. (Это не самый умный алгоритм арбитража, однако, этого достаточно, чтобы проиллюстрировать то, что происходит внутри двух "черных ящиков").

В следующей части мы разберем, какой же из вышеописанных вариантов представляет оптимальное решение для HFT арбитражных стратегий. Почему Colocation "преодолевает скорость света" и что по мнению профессиональных арбитражеров - "поистине распределенная архитектура биржи".

Перейти к части 3

Ссылка на первоисточник данной статьи Перевод: Николай Флёров

Colocation преодолевает скорость света. 1 часть

2015-06-28T21:48:32Z

В данной статье мы рассмотрим вопрос, получают ли трейдеры преимущество, базируя свой компьютер между двумя финансовыми биржами. Например, на корабле в середине океана - вопреки рекомендации из статьи "Physics in finance: Trading at the speed of light" (Mark Buchanan, Nature, 11 февраля 2015 г.). Или же лучший результат покажет торговая стратегия, использующая два взаимодействующих компьютера, размещенных в дата-центрах разных бирж. В доходчивой форме будет рассмотрен вопрос о том, является ли преимуществом распределение торговых стратегий. Либо же наоборот лучше использовать распределенную архитектуру биржевых серверов, которые устраняют необходимость в распределенных арбитражных стратегиях. Изучив данную статью целиком, вы откроете для себя, какой метод расположения серверов является наиболее эффективным, при работе с HFT арбитражными стратегиями, работая одновременно на нескольких биржах.

Статья из журнала Nature (авторское замечание)

В будущем, когда надводные лазерные сети охватят океаны, изменения в трейдинге могут стать еще более необычными. Место, в котором трейдеры могут получать наиболее актуальную информацию от двух бирж одновременно, находится в их средней точке - между Чикаго и Лондоном, то есть в середине Атлантического океана. В данном месте, трейдеры могут использовать технику, называемую "релятивистский арбитраж", чтобы получить прибыль от сиюминутного дисбаланса цен между Чикаго и Лондоном. Объяснение: специальная теория относительности говорит, что ничто не может двигаться быстрее скорости света С. Таким образом трейдер, находясь на расстоянии D от биржи может узнать, что там произошло, в лучшем случае, не раньше чем - T = D/C после того, как событие произошло. Между крупными торговыми центрами по всему миру, такие задержки могут быть от нескольких до десятков миллисекунд. Если трейдер стоит на полпути между двумя биржами, он будут получать информацию с обеих сторон после, Т = D/C. В любом другом месте, если расстояние, по крайней мере, одной из бирж будет более удалено, то информации потребуется больше времени, т.е увеличится задержка.

Другими словами, в течение нескольких лет может стать прибыльным устанавливать корабль или платформы для трейдинга на участках ровно между парами финансовых центров по всему миру (см. Fast-trading hotspots). Статья из Nature предоставляет карту мира с указанием всех мировых финансовых центров и более тысячи точек, лежащих ровно посередине, где высокочастотные трейдеры должны будут устанавливать свои компьютеры, чтобы оптимально использовать данные возможности для арбитража. Как и ожидалось, многие из этих "оптимальных" мест, в действительности "места глухие" (одна точка находится в пустыне, где исчез рейс MH 370). Карты не указывают на важность центров или значение "перспективных точек для трейдинга", но ясно, что наиболее значимые точки лежат где-то в северной части Атлантического океана.

Карта наиболее удобных точек для арбитражного трейдинга

Карта наиболее удобных точек для арбитражного трейдинга [1]. Используется с разрешения издательской группы Nature.

Карта впервые была представлена в издании Relativistic statistical arbitrage[2] В той статье "серединные точки" взвешивали по скорости оборачиваемости (отношение стоимости акций, обращающихся на бирже в общей рыночной капитализации) – там использовались не истинные геодезические средние точки, как это подразумевается в статье издательской группы Nature. Кроме того, "финансовые центры", определенные в статье как 52 биржи, перечисленные в Всемирной федерации бирж из Годового отчета за 2009г. (World Federation of Exchanges 2009 Annual Report[3] ) - и не включают Forex площадки, которые превосходят все другие торговые центры по показателю величины объема торгов. Новости относительно оптимального размещения компьютеров для HFT (высокочастотной торговли) была широко освещена профессиональными средствами массовой информации; см. статьи в PhysicsCentral[4], MarketWatch[5], International Business Times[6], и WatersTechnology[7]. Некоторые эксперты приняли данный "факт", как само собой разумеющееся, некоторые же выразили сомнения. Билла Хэртс(Bill Harts), генеральный директор Modern Markets Initiative, группы, которая занимается высокочастотной торговлей, отвергнул данную идею, высказав мысль в электронном издании MarketWatch: "Даже если трейдер может получать данные с обеих бирж быстрее в средней точке, то воспользовавшись преимуществом, имея только один компьютер в средней точке, они будут посылать заявки на рынок с достаточно большого расстояния – и будут всегда медленнее, чем трейдеры, размещенные на локальных рынках".

Головоломка серединных точек. В статье Nature тривиально утверждается, что середина между двумя биржами является точкой, где наиболее быстрым образом может быть обнаружена возможность арбитража. Что менее очевидно - учитывая, что Марк Бьюкенен, уважаемый физик и автор ошибся - это то, что серединное расположение особенно неблагоприятное место, для принятия торговых решений. Здесь "шестое чувство” Билла Хэртса является правильным. В своей статье follow-up IBT article[8], он подчеркивает: "Если бы это было возможно, поставить дата центр в Янгстаун, штат Огайо, (примерно на полпути между биржами Нью-Йорка и Чикаго), если бы это место было бы самым благоприятным для HFT, все высокочастотные трейдеры базировались бы там. Но знаете что? Там нет HFT трейдеров в Янгстауне, штат Огайо". Таким образом, HFT арбитражеры знают, что торговля с средней точке расположенной между биржами - это плохая идея. Тем не менее, заявление Хэртса не совсем корректно – трейдер, торгующий с серединной точки на самом деле, достаточно быстр, чтобы воспользоваться нарушением паритета цен между двумя биржами. Недостатком же, по сравнению с "системой компьютеров, размещенных на реальных рынках", является то, что – компьютер в серединной точке после подачи заявки как бы "слеп" и не может контролировать заявку достаточно хорошо. Читайте дальше, чтобы осознать действительно невероятное преимущество размещения серверов в дата-центрах бирж и распределенных торговых стратегий.

Решение задачи. Для универсальности далее по тексту термином "серверы", будет заменен термин "биржевые-серверы", потому что наш результат относится к сценариям носящим более общий характер, чем просто алгоритм связи с финансовыми биржами. Мы будем использовать термин "компьютер", когда говорим о не серверных компьютерах под управлением программного обеспечения, которое взаимодействует с серверами (например, алгоритмическая торговая стратегия). В следующих нескольких разделах мы докажем одну фундаментальную теорему. (Пожалуйста, не беспокойтесь - доказательство будет так же просто, как строительство из Lego блоков.)

Теорема 1. Любой алгоритм, который работает на одном центральном компьютере, расположенном в любой точке мира и соединен с одним, или большим количеством серверов (N≥ 1), может быть воспроизведен с использованием нескольких компьютеров, работающих в связке с серверами, таким образом, что такая реализация (зарегистрировано серверами) функционально ничем не будет отличается от оригинального одно-компьютерного решения. Доказательство довольно просто. Во-первых, мы формально определяем единый центральный механизм компьютера. Затем мы покажем, как построить эквивалентный механизм, который использует группу компьютеров, размещенных в дата-центрах бирж, без необходимости центрального компьютера. Другими словами, мы начинаем с черного ящика реализованного с помощью центрального компьютера и покажем, как можно построить эквивалентный черный ящик без центрального компьютера.

В следующей части статьи, мы подробно остановимся на свойствах распределенных вычислительных решений. Сравним арбитражные механизмы на базе центрального компьютера и механизм с применением Colocation*.

*Colocation (MICEX)

Перейти к части 2

Ссылка на первоисточник данной статьи Перевод: Николай Флёров

Создание торгового робота на Plaza2

2013-03-13T10:36:09Z

Введение.

В последнее время широкую популярность приобретает разработка торговых роботов с использованием платформы *Plaza2*. Основной причиной популярности этой платформы является минимальное количество звеньев между торговым роботом и серверами биржи, что позволяет добиться более высокой надежности системы, высокой скорости передачи рыночных данных и обработки транзакций. Таким образом, робот, использующий протокол *Plaza2*, имеет более реальную картинку торгов и может оценивать рынок более точно, чем роботы, подключенные через *Quik*, *SmartCom* и т.д. Описание протокола и набора транслируемых данных можно найти на сайте Московской биржи, а так же по следующим ссылкам [здесь](ftp.rts.ru/pub/FORTS/Plaza2/P2ClientGate.doc) и [здесь](ftp.rts.ru/pub/FORTS/Plaza2/p2gate_ru.pdf).

**:[Роутер.]{size=24pt}**

При использовании торгового терминала *Quik* подключение производится непосредственно к терминалу на локальной машине. Когда используется Plaza2, то подключение происходит к клиентскому роутеру, который может находить как на локальной машине, так и на удаленной. Роутер позволяется подключаться к нему из нескольких приложений одновременно, что является большим преимуществом. Например, можно упростить инфраструктуру торгового робота и запускать каждую стратегию в виде отдельного приложения, это так же позволит повысить устойчивость каждого отдельного робота.

Из недостатков можно выделить отсутствие, какого бы то ни было, пользовательского интерфейса, т.е. невозможность ручного управления позициями при работе робота. Для этих целей можно использовать простой «самописный терминал», с помощью которого можно будет просматривать стаканы, списки заявок и сделок, портфели и лимиты, а так же выставлять заявки в случае необходимости. В качестве каркаса подобного терминала может служить S# пример Plaza\SampleGUI.

Роутер представляет собой самостоятельное приложение, единственной функцией которого является передача данных от биржи клиенту и наоборот. Есть два варианта запуска локального роутера: в виде службы и консольного приложения. Способ запуска роутера выбирается при его установке. При использовании консольного приложения, пользователь может сделать несколько конфигурационных файлов и запускать роутеры для разных логинов или серверов с помощью простых командных файлов. Полное детальное описание процесса установки и настройки роутера вы можете найти в файлах документации здесь и здесь.

**:[Подключение к роутеру.]{size=24pt}**

В настоящее время роутером поддерживаются два вида соединений:

Соединение посредством протокола TCP/IP. Медленнее, удобно для отладки, может связываться с роутером, установленным на другой машине
Соединение посредством разделяемой памяти (lrpcq). Быстрее, оптимально для боевых систем, работает исключительно в рамках одной машины. Платформа S# поддерживает оба типа соединение и по умолчанию используется TCP/IP соединение. Для использования lrpcq подключения необходимо до подключения к роутеру выставить флаг:

Trader.UseLocalProtocol = true;

Следует отметить, что использование lrpcq подключения в некоторых случаях сопряжено с определенными трудностями, например, при обрыве связи с роутером и переподключении может возникнуть ситуация, когда переподключиться не получится, т.к. роутер будет считать, что подключение с таким именем приложения еще установлено. Связано это с довольно большим таймаутом для данного типа подключения на стороне роутера и возможно будет исправлено в новых версиях роутера.

Для подключения к роутеру, установленному на другой машине, необходимо внести дополнительные изменения в конфигурацию роутера. По умолчанию, конфигурация роутера хранится в файле client_router.ini в директории, куда был установлен роутер. Чтобы иметь возможность подключаться к роутеру удаленно, необходимо указать имена приложений, с помощью которых будет выполняться удаленное подключение и пароль для каждого из имен, для этого в файл конфигурации необходимо добавить следующие строки:

[AS:Local] префикс_0=пароль префикс_1=пароль префикс_2=пароль Т.к. одно приложение может одновременно использовать несколько подключений к роутеру, то к имени, указанному в AppName добавляется его номер, таким образом, соединения именуются как {префикс_номер}, поэтому в конфигурации роутера необходимо указать все названия имен с учетом их номеров. После настройки роутера, необходимо дополнительно указать пароль для S# коннектора, который был сохранен в файле конфигурации роутера. Для указания сетевого пароля используется поле Password, которое может использоваться в двух вариациях:

в случае если было задано поле Login, то поле Password используется для указания пароля для подключения серверам биржи или брокера;
если поле Login задано не было, тогда Password будет использоваться как пароль для локального соединения. При необходимости подключения к роутеру нескольких торговых роботов, для каждого робота необходимо задать уникальный префикс приложения с помощью поля AppName. Имя приложения используется в сети для идентификации конечного отправителя-получателя сообщения. Не рекомендуется использовать слишком длинные имена – при работе размеры пакетов данных невелики, и служебная информация, частью которой является AppName, может превысить полезную нагрузку в пакете.

Схемы данных.

В платформе Plaza2 все данные транслируются сервером на клиентов в push-режиме, клиент постоянно получает последовательность изменений данных в соответствующих таблицах. Все данные, получаемые роутером, группируются в таблицы, которые в свою очередь сгруппированы в потоки.

Для определения набора полей, которые будут транслироваться в каждой таблице, используются схемы данных. Протокол Plaza2 позволяет использовать два варианта схем данных:

Серверная схема данных При открытии потока пользователю не требуется задавать какое-либо описание получаемых данных, в момент подключения роутер получит схему данных с сервера, и все данные будут приходить согласно полученной схеме. Таким образом, перед пользователем не стоит задача поддержания схемы в валидном состоянии, т.к. набор доступных полей для каждой таблицы может меняться с течением времени.
Пользовательская схема данных В случае, когда стандартный набор полей в таблицах содержит лишние или не содержит необходимых полей, пользователь может задать свои схемы данных для каждого потока и таблицы отдельно. Пользовательские схемы описываются с помощью ini-файлов, в которых указывается название схемы данных, названия таблиц и список полей для каждой таблицы. Далее, при открытии потока данных, передается путь к соответствующему файлу с настройками схемы и ее название, и роутер отправляет схему на сервер для согласования. В случае если схема была принята на серверной стороне, все данные будут приходить с указанным набором полей. Если в схеме есть недопустимые поля или типы полей, то с сервера придет соответствующее сообщение, поток данных при этом открыт не будет, более детальное описание ошибки будет записано в клиентский лог-файл, который располагается в папке *\StockSharp_Plaza\Logs*. Полное описание формата данных для всех транслируемых таблиц можно найти в файле документации 2, а так же в описании схем данных, которое устанавливается вместе с роутером. Для того чтобы исключить необходимость постоянного обращения к документации Plaza2, возможные опечатки при задании схем данных, не оперировать непонятными сокращениями в названиях полей и их типами, в S# было введено понятие метаданных, которые содержат описания всех доступных таблиц и полей, которые могут быть в этих таблицах. Описание метаданных находится в пространстве имен StockSharp.Plaza.Metadata. Например, все доступные таблицы представлены полями класса PlazaTableRegistry, а все доступные поля для таблицы сделок по фьючерсам - ColumnRegistry.TradeFuture. Набор таблиц, данные из которых необходимо будет получать при подключении к серверу, задается с помощью свойства PlazaTrader.Tables, куда необходимо добавить нужные таблицы и удалить ненужные. Для ручного добавления и удаления таблиц можно необходимо вызвать соответствующую функцию у PlazaTrader.Tables и передать в качестве параметра одно из полей PlazaTrader.TableRegistry, например, для добавления полного ордерлога необходимо выполнить:

PlazaTrader.Tables.Add(PlazaTrader.TableRegistry. AnonymousOrdersLog);

В определенных ситуациях, выбор необходимого набора таблиц для получения данных можно оставить конечному пользователю, для этого в S# присутствует специальный графический компонент PlazaTableListComboBox, который представляет собой выпадающий список с набором всех доступных таблиц (рис. 1). Каждая строка представлена в виде трех столбцов: описания таблицы, названия потока репликации, в котором транслируется таблица и названия самой таблицы, последние два столбца соответствуют названиям потока и таблицы в документации по Plaza2.

Для того чтобы передать список выбранных таблиц в PlazaTrader, в библиотеке S# присутствует специальный метод расширения SyncTables, который можно использовать следующим образом:

PlazaTrader.SyncTables(Tables.SelectedTables);

при этом нет необходимости в очистке списка таблиц, т.к. все лишние таблицы будут удалены автоматически. Для всех таблиц можно указать набор полей, которые должны транслироваться в них. Описание полей для таблиц так же находятся в метаданных, в классе PlazaColumnRegistry для каждой из таблиц есть соответствующее поле, например, все доступные поля для таблицы сделок по фьючерсам описаны в PlazaColumnRegistry.TradeFuture.

Поля таблицы, для которых нет соответствующих полей у объектов S#, будут записываться в специальный словарь ExtensionInfo объекта S#. Например, если нам необходимо получать данные по сбору по сделке продавца, то в таблицу TradeFuture необходимо добавить столбец SellFee:

PlazaTrader.TableRegistry.TradeFuture.Columns.Add(PlazaTrader.TableRegistry.ColumnRegistry.TradeFuture.SellFee);

далее, в момент обработки данных по сделке, данное поле можно будет получить следующим образом:

var fee = trade.ExtensionInfo[PlazaTrader.TableRegistry.ColumnRegistry.TradeFuture.SellFee];

Подробное описание работы с дополнительными полями и произвольными таблицами можно найти в документации по S# в разделе Российские коннекторы - Plaza2.

После того как были выбраны все необходимые таблицы и их поля, в момент подключения к серверу будут сгенерированы соответствующие файлы схем данных, которые будут записаны в *.\StockSharp_Plaza\Configs* и будут использоваться при открытии соответствующих потоков. Нет необходимости в ручном изменении этих файлов, т.к. при следующем подключении они снова будут перезаписаны данными, сгенерированными по набору таблиц и их полей. Но эти файлы могут быть использованы в случае ошибки при открытии потока, чтобы понять, где была допущена ошибка.

При подключении к роутеру, все выбранные таблицы группируются по потокам, которые, в свою очередь, группируются по разным соединениям. Каждое подключение к роутеру может использоваться для передачи данных по одному и более потоку репликации. Разделение потоков по разным соединениям необходимо для уменьшения влияния процесса обработки одних данных на другие, например, разделение потоков с таблицами сделок и агрегированных заявок по разным подключениям, позволяется обрабатывать стаканы, не дожидаясь пока будут обработаны все пришедшие сделки. В библиотеке S#, все получаемые потоки изначально сгруппированы таким образом, что наиболее нагруженные потоки репликации обрабатываются в различных подключениях. Если, по каким-либо причинам, стандартная группировка потоков не подходит для решения поставленных задач, ее можно изменить с помощью ConnectionGroupping. Например, если необходимо получать все потоки репликации в одном подключении, то необходимо для каждого потока указать одинаковый индекс подключения:

var streamRegistry = PlazaTrader.TableRegistry.StreamRegistry;
var groupping = PlazaTrader.StreamManager.ConnectionGroupping;

groupping[streamRegistry.Aggregation5Future] = 0;
groupping[streamRegistry.Aggregation5Option] = 0;
groupping[streamRegistry.Aggregation20Future] = 0;
groupping[streamRegistry.Aggregation20Option] = 0;
groupping[streamRegistry.Aggregation50Future] = 0;
groupping[streamRegistry.Aggregation50Option] = 0;
...
groupping[streamRegistry.TradeFuture] = 0;
groupping[streamRegistry.TradeOption] = 0;

Посмотреть сколько открывается соединений, и с какими названиями, можно в логе PlazaTrader-а в момент подключения:

PlazaTrader | 30.01.2013 15:10:21.761 | | Attempted to connect Webinar_0. PlazaTrader | 30.01.2013 15:10:21.819 | | Attempted to connect Webinar_1. PlazaTrader | 30.01.2013 15:10:21.820 | | Attempted to connect Webinar_2.

**:[Управление ревизиями.]{size=24pt}**

Каждая реплицируемая таблица имеет в своей структуре несколько служебных полей, предназначенных для обеспечения механизма репликации. Одним из полей является уникальный номер изменения в таблице. При любом изменении в таблице (вставке, редактировании, удалении записи) затронутая запись получает значение *replRev*, равное максимальному *replRev* в таблице до изменения +1. После согласования схем данных, клиент отсылает на сервер максимальные значения номера ревизии для каждой таблицы. Начальная синхронизация заключается в том, что сервер присылает клиенту все данные с номерами, большими, чем те, что указал клиент. Если клиент не указал номер ревизии для таблицы, то данные по этой таблице будут приходить в полном объеме.

Для того чтобы получение данных начиналось с последних сохраненных ревизий, необходимо добавить нужные таблицы в PlazaRevisionManager.Tables:

var revisionManager = PlazaTrader.StreamManager.RevisionManager;

revisionManager.Tables.Add(Trader.TableRegistry.TradeFuture);
revisionManager.Tables.Add(Trader.TableRegistry.TradeOption);

При первом подключении, после добавления таблиц в RevisionManager, данные так же будут получены в полном объеме, т.к. информация о сохраненных номерах ревизий еще отсутствует. После переподключения, данные будут скачиваться с номера последней сохраненной ревизии. Интервал, через который сохраняется номер последней ревизии, доступен через PlazaRevisionManager.Interval. По умолчанию файл с номером последней ревизии по выбранной таблице сохраняется в папку \StockSharp_Plaza\Revisions. Для того чтобы перезакачать все данные, достаточно удалить файлы из папки Revisions.

**:[Полный ордерлог.]{size=24pt}**

Полный журнал заявок – сервис Московской биржи, который позволяет получать список всех торговых транзакций, принятых торговой системой в текущую торговую сессию с указанием текущего статуса заявок (поставлена/удалена) и изменений параметров транзакции (частичных исполнений, передвижений заявки). Также в журнале отображается запись о сделке, с указанием номера сведенной в данную сделку заявки. Ордерлог - самый глубокий и детальный уровень биржевых данных, который доступен трейдеру. По данным ордерлога можно построить стаканы, получить тики и многое другое.

Для получения и обработки всех данных по ордерлогу необходимо добавить таблицу AnonymousOrdersLog:

PlazaTrader.Tables.Add(PlazaTrader.TableRegistry. AnonymousOrdersLog);

и подписаться на обработку события NewOrderLogItems. Ордерлог, в отличие от потока агрегированных заявок, содержит информацию по всем заявкам, таким образом, по ордерлогу может быть построен стакан полной глубины. Библиотека S# предоставляет функционал, позволяющий автоматически строить стаканы и тики по данным ордерлога.

Для построения стаканов по журналу заявок необходимо выставить соответствующий флаг ```csharp PlazaTrader.CreateDepthFromOrdersLog = true;

при установке этого флага автоматически отключается обработка потоков агрегированных заявок и для получения данных добавляется таблица [AnonymousOrdersLog](http://stocksharp.com/doc/html/F_StockSharp_Plaza_Metadata_PlazaTableRegistry_AnonymousOrdersLog.htm).
2. Для построения тиков по журналу заявок необходимо выставить флаг ```csharp
PlazaTrader.CreateTradesFromOrdersLog = true;

при установке этого флага отключается обработка потоков журнала сделок по фьючерсам и опционам и для получения данных добавляется таблица AnonymousOrdersLog.

**:[Сохранение и восстановление настроек.]{size=24pt}**

S# *Plaza2* коннектор предоставляет широкие возможности для управления настройками подключения, списком выбранных таблиц, группировкой потоков по соединениям и другими настройками. В одних случаях, эти настройки могут быть зашиты в торговом роботе, в других, может возникнуть необходимость предоставить возможность редактировать эти настройки конечному пользователю. Для удобства, все коннекторы S# содержат встроенные механизмы сохранения и загрузки настроек с помощью методов Save и Load.

Для сохранения и загрузки настроек из внешнего файла можно воспользоваться соответственно сериализацией и десериализацией, реализованной в S#:

Загрузка

var trader = new PlazaTrader();
if (File.Exists("trader.xml"))
{
//Загрузка настроек из существующего конфигурационного файла
var settingsStorage = new XmlSerializer<SettingsStorage>().Deserialize("trader.xml");
trader.Load(settingsStorage);
}

Сохранение

//Сохраняем настройки в файл
var settings = new SettingsStorage();
trader.Save(settings);
new XmlSerializer< SettingsStorage >().Serialize(settings, " trader.xml");

WL источник для Гидры

2013-10-09T18:52:31Z

Источник загружает данные оттуда же, откуда и pro версия wealth-lab.

Поддерживаются свечки всех мастей.

Вроде как, с фиделити можно много разной инфы утянуть в том числе и макро, но в источнике нельзя.

Поддерживается Гидра версии 4.1.19.1

Установка (все почти также, как и для яху-гугл)

И снова идем на ГИТХАБ

Обращаем внимание на то, что б была включена ветка "master" и жмем "download zip".

После того, как скачали, идем в архиве в папку bin\Release или bin\Debug и ищем там Файлы:

WealthLab.DataProviders.Common.dll WealthLab.dll Fidelity.Components.dll StockSharp.Hydra.WLTask.dll

Копируем его в Hydra\Plugins

Также ищем папку в архиве log4net_1_2_10_0 или Log4Net_old Копируем оттуда log4net.dll и кидаем ее в корень Гидры с заменой.

Дело в том, что компоненты велс лаба собраны с более старой версией log4net, чем гидра. Выпилить оттуда эту библиотеку нельзя, равно как и из гидры. Но заменить в гидре можно, тем более что в они фактически и не используется.

Запускаем Гидру. В списке Источников должен был появиться WL-source. Если не появился, жмем добавить источник.

Настройки.

Есть два режима: обычный и перезагрузка.

В режиме перезагрузка, будут качаться все отсутствующие данные, начиная с указанной начальной даты.

Временной отступ - для обычного режима. При отступе равном, например, 50, будут качаться все отсутствующие данные за последние 50 дней.

Полезно, например, если вы считаете какой-нибудь индикатор за последние 50 дней, а все что раньше, вас не интересует.

Инструменты

При первом запуске, в главной директории Hydra появится текстовый файл WLSourceTickers.txt

Записываем в него id необходимых инструментов через пробел, например:

AAPL@SMART SPY@SMART APOL@NASDAQ GOOG@SMART

SMART это умная система роутинга ордеров по ECN'ам. Типа как exchange board. Можно не обращать внимания.

Для импорта инструментов в гидре жмем добавить.

Инструменты спарсятся и добавятся в базу.

Перед началом закачки нужно не забыть добавить желаемые данные - свечки нужного ТФ.

S#. Автоматическая торговля (вебинар про все нюансы и настройки Quik)

2013-09-10T23:16:08Z

Расскажем про все нюансы и настройки Quik для работы с платформой StockSharp!

Кратко пробежимся по S#.Studio, S#.Data и S#.Api!

Записаться на вебинар можно здесь

S#. Автоматическая торговля (вебинар про анализ маркет-данных)

2013-09-10T23:26:22Z

Все про данные в платформе S#!

Сегодня вебинар в 19:00, записаться можно здесь.

Краткий план:

Различные источники данных (особенности)
Сохраняем и просматриваем данные
Анализируем, совмещаем инструменты

S#. Автоматическая торговля (вебинар, базовое про C#, спредовый робот)

2013-09-10T23:27:18Z

Достаточно интересные темы раскрываются:

Программирование на .Net (C#) в целом. Базовые понятие, которые могут помочь написать первое приложение на S#.
Создание спредового робота, создание интересных конструкций.

S#.Designer. Скачивание, установка, запуск. Видео 1.

2016-09-05T12:03:55Z

Валютный арбитраж на рынке FORTS

2012-06-07T21:18:40Z

Мечтой каждого трейдера является risk-free стратегия.

В этой статье поговорим о валютном арбитраже на срочном рынке ММВБ-РТС. Так как у нас нет возможности построить простую стратегию, мы создадим стратегию сложного арбитража с тремя инструментами. Данная тема много раз перетиралась на различных порталах, но я задался вопросом - имеет ли она еще место быть?

Для ответа на вопрос я создал приложение (через API), экспортирующее данные по стаканам из терминала Альфа-Директ в рабочую книгу Excel.

Используемые инструменты:

Eu-6.12
USD-6.12
EURUSD

В правой колонке - рассчитанное значение фьючерса на доллар-рубль, а в левой - реальное значение. В качестве параметров для расчета я принял среднее значение внутри спреда.

Теперь нам остается только построить график этого спреда(всего лишь за период в 15 минут). Как видим, в течение 15 минут наш спред 4 раза переместился с точки 0 до 10(в рублях).

Наиболее благоприятное время для торговли данной стратегии - с 17:00 до 18:45 по Москве в период повышенной волатильности, когда спред в каждом стакане наиболее узкий, а спред между парами достигает 80 рублей.

Общее ГО по трем инструментам составит чуть более 4200, то есть стратегия имеет право занять место в вашем портфеле!

Зачем создавать торговых роботов своими руками, если можно купить, заказать или получить бесплатно?

2015-09-17T21:23:56Z

Пожалуй, это самый частый вопрос того, кто только-только начинает делать первые шаги в алгоритмическом трейдинге. Почему нужно учиться писать роботов самостоятельно, чем просто пойти по легкому пути с делегированием? Действительно, а почему нет?

Давайте попытаемся ответить по порядку на эти три разных вопроса.

1 - Купить торговый робот

Сейчас в интернете множества различных сайтов с десятками, а то и сотнями готовых роботов. Бери - не хочу. Но давайте на минутку зададимся вопросом - а нет ли здесь подвода? Ведь, если роботы действительно приносят прибыль (с другом стороны, зачем нам покупать робота, который теряет деньги?), то зачем создателям их продавать? Почему создатели, вместо торговли на бирже своими роботами, занимаются их продажами?

Ответ прост. Продающиеся торговые роботы, как правило, если и были зарабатывающими, то в прошлом. Или же они имеют вид некого комбайна из десятка различных параметров. И ваш депозит трейдера успеет быстрее подойти к нулю, чем вы успеете найти комбинацию, дающая профит вашей торговле.

2 - Заказать разработку

Как и в предыдущем вопросе здесь кроется одно очень большое НО. Программисты не придумывают прибыльный алгоритм. Если бы они это умели, он зарабатывали на бирже. Поэтому вам потребуется самостоятельно разработать стратегию торговли на бирже, протестировать ее на истории, и, будучи на 99% уверенным в ее робастости, отдать на разработку.

Но постойте! Как вы сможете проверить алгоритм, если вы не можете написать код самостоятельно? А если вы можете написать код стратегии, протестировать ее, то зачем же тогда делать заказ?

Ответ так же прост. Не делайте заказы на роботов, если вы сами можете их разрабатывать. И, аналогично, если вы не можете делать роботов - не делайте заказы на них. Вы не сможете придумать качественную торговую стратегию, и ваши деньги, заплаченные программисту, вылетят в трубу.

Мы в нашем сервисе предупреждает об рисках заказа роботов теми, кто ни разу не писал своего до этого.

3 - Получить торговый робот бесплатно

Сейчас бесплатно можно получить готового робота от брокера. Или же скачать откуда-то в интернете. В чем подвод тут?

Нужно всегда помнить - бесплатный сыр бывает только в мышеловке. Вариантов тут несколько. Или робот псевдо-бесплатен (переходим к пункту Купить торговый робот), или он бесполезен и написан начинающим алготрейдером, или он преследует цели набора комиссии для брокера (особенно, если робот высокочастотен), или он является частью учебного пособия.

Наиболее полезным для начинающих будет только последний вариант с учебным пособием. Потому что этот вариант не будет иметь скрытого мотива. И данный робот, хоть и будет иметь аналогичное качество всем остальным роботам (что можно купить или заказать), но будет иметь неоспоримый плюс - попытаться вас научить делать роботов самостоятельно.

Надеюсь, данная статья помогла систематизировать ваши представления о роботов. Успехов в алгоритмическом трейдинге!

FIX протокол. Вебинар от StockSharp

2016-06-09T15:10:47Z

:[Друзья! Сегодня мы публикуем наш вебинар по FIX/FAST протоколу и одноименному коннектору от StockSharp. Смотрим! Учимся! Пишем роботов! PROFIT!!!

Материалы для скачивания

Кстати не забываем, что до 11 июня действуют скидки КиберПонедельника, в том числе и на FIX/FAST! Успей сейчас!]

Коннекторы StockSharp. Запись вебинара.

2016-05-18T10:31:35Z

Друзья! Для тех кто по разным причинам не смог присутствовать на нашем вебинаре, сегодня мы выкладываем его запись.

В вебинаре рассказывается про наши коннекторы и базовые основы работы с ними. Материалы для скачивания.

В вебинаре рассказывается про наши коннекторы и базовые основы работы с ними. Материалы для скачивания. ]

S#.Designer уже доступен для бета-тестов. Плюс плюшки!

2016-04-12T11:54:50Z

Друзья!!! Наш абсолютно новый продукт - S#.Designer доступен для широкого бета-тестирования. Первичное тестирование прошло на ура: красиво, быстро, без ошибок!

Напомню, S#.Designer - предназначен для создания любых торговых стратегий с помощью визуального конструктора. Сделать своего торгового робота сможет даже начинающий трейдер!

С удовольствием приглашаем всех вас составить собственное мнение о функционале, простоте работы, дизайне нашего решения.

Ваше мнение очень ценно для нас, поэтому для ВСЕХ, кто оставит хотя бы один отзыв про S#.Designer мы подарим скидку в 25% на ВСЕ наши продукты, распространяемые без исходных кодов, от обучения до коннекторов! Просим вас не стесняться высказываться на нашем форуме, чате, группе ВКонтакте, Фейсбук.

20 Мая 2016 года мы подведем первичные итоги бета-тестирования и самый активный участник, которого выберете вы, получит от нас приз в 10 000 рублей живыми деньгами!

Помимо этого, мы обращаемся к вам за помощью! Помогите нам сделать тестирование действительно широким, расскажите об этом друзьям в соц. сетях, сделав репост нашей новости. Среди всех, сделавших репост, мы случайным образом выберем победителя, которому вручим 5 000 рублей!

Дерзайте! Тестируйте! Создавайте собственные алгоритмы! И не забывайте писать нам о собственных впечатлениях!

Вперед! Скачать S#.Designer!

Новейший коннектор TWIME. Предзаказ. Скидка 50%!

2016-02-29T11:20:09Z

StockSharp начинает разработку новейшего ультраскоростного коннектора к Московской бирже по протоколу TWIME (Trading Wire Interface of Moscow Exchange) На сегодняшний день это самый быстрый торговый интерфейс обеспечивающий максимальную скорость передачи данных.

Только до 15 марта он доступен по предзаказу со скидкой 50% за 29 900 рублей (коннектор с исходными кодами за 82 500 рублей). Пожизненная лицензия!

Спешите!!!

Купить коннектор!

Купить коннектор с исходными кодами!

Старая песня о главном: валюта (часть 2)

2016-02-02T11:32:41Z

В предыдущей статье мы остановились на том, что единственный реальный долг государства – это долг в валюте, именно его необходимо отдавать, не прибегая к помощи печатного станка. Давайте посмотрим, как у нас происходит оборот валюты. Допустим, мы не берем в долг у наших заклятых друзей, а просто продаем им наше все. Естественно за деньги, естественно за доллары или евро, или юани не суть. В этом случае в страну устремляется поток иностранной валюты в форме выручки за проданные товары, т.е. эту валюту не нужно никому отдавать – она представляет собой чистые ПРАВА требования к государству ее эмитировавшему продать нам товары, производимые в этом государстве.

Попав внутрь страны, валюта попадает на биржевые торги, где происходит перераспределение ее от тех, кому она не нужна к тем, кто готовится импортировать зарубежные товары. Импортер на полученную валюту скупает дешевые китайские подделки и продает здесь как оригинал чистой воды, наваривая на этом процент малый (за рубль купил, за три рубля продал на эти 2 процента и живем). Тут важно понимать, что поскольку китайцев мягко говоря дохрена и делать им особо нехрен, то стоимость рабочей силы там как бы сильно ниже, чем тут и поэтому товары производимые там получаются дешевле по себестоимости чем тут и поэтому даже, если добавить 2 процента перекупщику (бизнесмену), то по итогу получается, что их товары все равно дешевле, чем местные.

Сие означает, что в условиях конкуренции в китайцами местное производство проиграет неравный бой, а следовательно завтра перекупщик притаранит оттуда товаров побольше, чем вчера (раз эти раскупили, то и новый объем схавают), а это в свою очередь значит, что ему понадобится побольше валюты. Действительно допустим курс 30 руб. за 1 долл., наш бизнесмен втарил 10 000 баксов и накупил на них товаров, продал с +2 процента получив за товары 900 тыс. руб., увидел, что вау как клево бизнес пошел и побежал на биржу втаривать баксы на фсе, уже по 31 руб., но выросший курс его не пугает, ведь все равно получается 29 тыс. баксов, на которые он побежит покупать китайские товары, чтобы снова наварить 2 процента и так далее. Все это в конечном итоге приведет к дичайшему спросу на валюту, которой будет не хватать.

В условиях плавающего рыночного курса, такая тема не прокатывает, поскольку при росте спроса курс вздергивается и 2 процента навара влегкую превращаются в пшик. Но в той парадигме валютного коридора, в которой мы жили длительное время, курс стоит, плюс, идут иностранные кредиты, как результат импорт регулируется только спросом на этот самый импорт, а не валютными соотношениями, что не есть хорошо. В результате неравной схватки с китайцами местные товары теряют конкурентоспособность: фабрики, заводы закрываются, народ идет по домам.

В условиях России 2000-х множество фабрик и заводов уже было закрыто после лихих 90-х, оставшиеся либо встроились в рынок, либо оказались в поддержке государства. Кроме того, нужно понимать, что описанная выше схема не приводила к мгновенному росту импорта, поскольку коммерсы наваривали таки не 2%, а поменьше, где-то 50-70, народ не обладал достаточной покупательской способностью, чтоб сметать следующую партию под ноль и поэтому приходилось довольствоваться теми объемами, которые раскупались. Кроме того, рост всех сырьевых товаров на мировых рынках приводил к возрождению заводов и фабрик ориентированных на экспорт нефти, газа, алюминия, никеля и т.д.

Также, бум начался в сфере, которую импортировать невозможно – в строительстве. Долларовый поток при валютном коридоре уходил в квадратные метры в Москве и регионах, взвинчивал цены на жилье и коммерческие площади, нужные под торговлю китайскими подделками. Начала развиваться сфера услуг, единственным двигателем которой является лишнее бабло. Ведь если денег нет, то зачем мне пицца, да еще и с доставкой, я сейчас из холодильника зеленую колбасу достану, там же сыр с плесенью завалялся (не французский), батон покрошу и в духовку. Ну и сосед обещал с бутылочкой прийти, без нее есть реальный риск на лекарства больше потратить. В общем и целом оно как то так двигалось и драйверы были понятны.

Сегодня осуществленный переход к плавающему курсу это совсем неплохо, в этом случае стоимость иностранной валюты определяется исходя из того а насколько она вообще нужна. Как мы уже выяснили у нас есть два потока:

Входящий поток по выручке от продажи товаров на экспорт, иностранных инвестиций, привлеченных внешних кредитов.
Исходящий поток по приобретению импорта, возврату иностранных инвестиций, гашению внешних кредитов с процентами. Для того, чтобы курс постоянно рос необходимо, чтобы исходящий поток постоянно превышал входящий, т.е. наблюдался реальный дефицит валюты (принципиально не будем рассматривать случай резкого роста денежной массы, потому что в этом случае растет все и экономика сваливается в гипер).

Так вот ЕДИНСТВЕННЫМ драйвером в нормальных условиях, который может создать такой дефицит является ДОЛГ. Только по долгам есть четкое обязательство в определенный момент вернуть взятую ранее сумму с процентами, все остальное элементарно регулируется рынком и курсом.

Однако, засада в том, что мы живем не в нормальных условиях. Чем нам это грозит и что из этого следует читайте в следующей статье. Заранее просим прощения, автору писать часто лень, поэтому возможно ожидание затянется.

HFT коннекторы 2.0

2015-11-05T14:29:28Z

Уважаемые клиенты! Мы рады сообщить, что после многочисленных изменений в порядке лицензирования, составе лицензий, процесс находится на завершающей стадии.

С 05 ноября 2015 года вносятся изменения в нашу самую полную лицензию - корпоративную. Корпоративная лицензия позволяет частным трейдерам и компаниям воспользоваться всей мощью платформы StockSharp вкупе с многочисленными коннекторами прямого доступа к биржевым торгам на любой биржевой площадке мира.

Чтобы сделать процесс разработки и эксплуатации торговых алгоритмов еще более удобным и доступным для Вас мы решили применить следующие улучшения.

Теперь, лицензия разделена на несколько составляющих, каждую из которых можно приобрести отдельно:

Plaza 2 CGate коннектор за 59 т.р. Купить ([Купить с исходными кодами за 165 т.р.](http://stocksharp.com/services/payclick.aspx?orderId=ptid-4&description=CGate Sources&amount=165000&usd=0))
Micex TEAP коннектор за 59 т.р. Купить ([Купить с исходными кодами за 165 т.р.](http://stocksharp.com/services/payclick.aspx?orderId=ptid-4&description=TEAP Sources&amount=165000&usd=0))
ITCH (LSE/NASDAQ) коннектор за 59 т.р. Купить ([Купить с исходными кодами за 165 т.р.](http://stocksharp.com/services/payclick.aspx?orderId=ptid-4&description=ITCH Sources&amount=165000&usd=0))
FIX/FAST коннектор за 59 т.р. Купить ([Купить с исходными кодами за 165 т.р.](http://stocksharp.com/services/payclick.aspx?orderId=ptid-4&description=CGate Sources&amount=165000&usd=0))
Plaza2 + TEAP + FIX/FAST + ITCH за 99 т.р. [Купить](http://stocksharp.com/services/payclick.aspx?orderId=ptid-4&description=Corp Lic&amount=99000&usd=0) ([Купить с исходными кодами 285 т.р.](http://stocksharp.com/services/payclick.aspx?orderId=ptid-4&description=Corp Lic Sources&amount=285000&usd=0))

Лицензия становится БЕССРОЧНОЙ! Вы можете использовать полученную лицензию в течение всей жизни.
Также мы оставляем возможность бесплатно получать обновления платформы еще в течение 1 года после приобретения. Продлить подписку и получать обновления еще год будет стоить 40% от стоимости самой лицензии, т.е. от 23 т.р. за частичную лицензию до 39 т.р. за полную.
Лицензия теперь привязывается к рабочей станции. 1 лицензия - 1 компьютер.
Вследствие п.4 мы решили снизить на 30% ценына лицензии без исходных кодов! Кроме того, мы понимаем, что правильному алготрейдеру нужно больше одной лицензии, поэтому при покупке одновременно нескольких лицензий мы предоставляем значительные скидки, так:

при покупке 2-х лицензий скидка составит 35% (39 т.р. за штуку и 78 т.р. всего)
при покупке 3-х лицензий скидка составит 50% (29 т.р. за штуку и 87 т.р. всего)
при покупке 4-х и более лицензий скидка составит 60% (24 т.р. за штуку и от 96 т.р. всего)

Для тех, кто уже является нашим корпоративным клиентом мы оставили возможность выбора. После истечения срока существующей лицензии вы можете либо остаться на прежних условиях лицензирования, либо перейти на новые, уведомив об этом нашу команду.

Основы алготорговли

2015-10-29T13:53:29Z

Сегодня стартует наш курс вебинаров у брокера Финам, который ведет Артем Самунджян.

Описание курса

Будущее биржевой торговли – за роботами! Достаточно одного взгляда на доходность автоматических торговых систем в конкурсе «Лучший частный инвестор», в котором торговые алгоритмы показывают невероятные результаты. В такой ситуации каждый уважающий себя трейдер должен уметь создавать автоматическую торговую систему или иметь представление о том, как такие стратегии разрабатываются.

Пройдя онлайн-курс «Основы алготорговли. Создаем роботов с использованием платформы S#!», вы сможете достаточно быстро разобраться в тонкостях создания различных роботизированных алгоритмов. Научитесь различать их по типам: свечные, HFT, арбитражные. Получите чёткую пошаговую систему действий "1 - 2 - 3", позволяющую построить собственного торгового робота. По окончании курса у вас будет подробная инструкция, как технически-правильно реализовать работу своего алгоритма с помощью торгового робота на платформе S#.

После каждого вебинара участникам курса будет предложено домашнее мини-задание, которое поможет на практике закрепить полученные знания.

**:::center Приходите к нам.

Окончание конкурса StockSharp и ITinvest

2015-09-07T21:19:34Z

Уважаемые участники проекта StockSharp

С окончанием летнего сезона, теплых дней, завершился и наш конкурс по программированию.

Вкратце, основные детали конкурса. Необходимо было предлагать изменения в нашем репозитарии на GitHub, получая за это 9 т.р. Лучшему "изменщику" бонус ввиде 50 т.р.

На утверждение попало только одна модернизация кода - это получение истории с сервиса BarChart. Первый блин комом, но все же за период было предложено в сумме 7 модернизаций.

По окончанию конкурса должно было состояться голосование, но так как в финам вышел всего один участник, то денежный приз в 50 т.р. был уже отправлен.

Выражаю благодарность финалисту за проделанную работу. А так же анонсирую, что конкурс будет не последним. Поэтому следите за новостями в Твиттере или Контакте.